Le petit frère de Franceurope Immo, autre OPCI géré par AEW-Ciloger, vient de procéder à l’acquisition de l’immeuble Thiers Lafayette, situé au cœur de Lyon Part-Dieu. Immo Diversification affichait encore une performance positive… fin octobre.
Nouvel investissement pour Immo Diversification. Cet OPCI lancé en 2013 par AEW-Ciloger, majoritairement distribué via les contrats d’assurance-vie de La Banque Postale¹, annonce une nouvelle acquisition à Lyon Part-Dieu.
3e acquisition de l’année
Il s’agit d’un immeuble de bureaux de 13 800 m2, construit en 2002 et certifié HQE Exploitation. Acquis auprès de la société Atream, par ailleurs gestionnaire des SCPI Atream Hôtel et Pierre Altitude, ce bâtiment de 7 étages est entièrement loué à 4 locataires « de premier rang ». Le prix de la transaction n’est pas encore rendu public. Immo Diversification procède ainsi à sa 3e acquisition immobilière de l’année. Au 2e trimestre l’OPCI a en effet acheté en VEFA² une résidence services pour seniors située en région parisienne pour 17 M€. La livraison est prévue pour le 4e trimestre 2019, et sera louée via un bail de long terme à l’exploitant Les Sénioriales, un acteur historique de ce secteur. Pour mémoire, l’OPCI avait déjà acquis fin 2017 une autre résidence senior, à Vincennes, pour un montant de 19 M€, un bien lui aussi livrable fin 2019.
57% d’actifs à caractère immobilier
Enfin, Immo Diversification a également participé, avec d’autres véhicules gérés par AEW-Ciloger, et notamment l’OPCI Franceurope Immo, à l’acquisition de la tour Prisma, à La Défense, pour une quote-part d’environ 51 M€. Immo Diversification, qui a collecté environ 95 M€ sur les 10 premiers mois de l’année, affichait fin octobre une capitalisation de 783,4 M€. A la même date – avant donc la prise en compte de l’achat des bureaux lyonnais -, sa poche immobilière représentait 57% de son portefeuille, en légère progression par rapport à fin 2017 (56,1%). Sur le plan des performances opérationnelles, Immo Diversification subit une faible contraction de son taux d’occupation financier, passé de 95,23%, fin 2017, à 94,41% fin octobre.
Surperformance de la poche financière
En termes de performances financières, il accuse, à l’instar des autres véhicules investis en titres de foncières, les conséquences du repli boursier des marchés. L’OPCI, dont la poche immobilier coté représente actuellement près de 33% du portefeuille, a toutefois réussi à « limiter la casse ». En octobre, cette poche financière a en effet surperformé son indice de référence de 0,65%, ce qui permet à l’OPCI d’afficher un repli de seulement 3,94% depuis le début de l’année, contre 7,1% pour l’indice. La performance globale du véhicule – dividendes réinvestis -, grâce à la contribution positive de la poche immobilier physique, était néanmoins encore positive fin octobre, à +0,63%. Dans tous les cas, il est en revanche exclu qu’Immo Diversification termine l’année sur une performance – toujours dividendes réinvestis – de même ampleur que l’an dernier (+6,07%)…
Frédéric Tixier
A propos d’AEW Ciloger(i)
AEW Ciloger est une filiale d’AEW SA. Les actionnaires d’AEW SA sont Natixis Global Asset Management et La Banque Postale. AEW Ciloger est la société de gestion responsable de l’ensemble de l’activité institutionnelle et grand public du groupe AEW en France. Elle dispose d’une expertise spécifique dans la création et la gestion de fonds et de mandats pour le compte de clients institutionnels et de fonds destinés à la clientèle de particuliers. Au travers des fonds grand public, AEW Ciloger gère 22 SCPI (sociétés civiles de placement immobilier) et 2 OPCI grand public (organisme de placement collectif immobilier) représentant plus de 5,5 Md€ d’actifs et accompagne 80 000 associés dans leurs investissements immobiliers. La société de gestion se classe parmi les trois premiers acteurs de l’épargne immobilière intermédiée en France et développe une expertise dans l’ensemble des métiers de l’asset management immobilier pour compte de tiers.
(i) Cette information est extraite d’un document officiel de la société
[1]Les parts B, réservées aux contrats d’assurance-vie distribués par La Banque Postale, représentaient 79% de l’encours total de l’OPCI fin octobre. Contrats éligibles : GMO, Ascendo, Cachemire, Vivaccio, Cachemire 2, Cachemire Patrimoine.[2]Vente en l’état futur d’achèvement.
